-
دسترسی آزاد مقاله
1 - راهبردهایی برای بهبود مدیریت سیستم اعزام دانشجو به خارج از کشور جهت توسعه ارتباط دانشگاه، دولت و صنعت
ناصر شمسادامه تحصیل و عزیمت دانشجویان ایرانی به خارج قدمتی دویست ساله دارد و به زمانی برمیگردد که اولین گروه پنج نفره با حمایت عباس میرزا در سال 1812 به خارج اعزام شدند. از آن زمان به بعد روند اعزام ادامه داشته است و گروههای چند نفره به چند ده نفره تبدیل گردیده است چرا که اع چکیده کاملادامه تحصیل و عزیمت دانشجویان ایرانی به خارج قدمتی دویست ساله دارد و به زمانی برمیگردد که اولین گروه پنج نفره با حمایت عباس میرزا در سال 1812 به خارج اعزام شدند. از آن زمان به بعد روند اعزام ادامه داشته است و گروههای چند نفره به چند ده نفره تبدیل گردیده است چرا که اعزام دانشجو در ایران مقوله ای ارزشی است و دغدغه بسیاری از ایرانیان و خانواده های آنها می باشد. این مقاله ضمن تشریح تاریخچه و ویژگیهای اعزام دانشجو نتایج یک طرح تحقیقاتی که توسط یک تیم از دانشجویان شاغل به تحصیل در بریتانیا انجام شده است را بیان مینماید. با توجه به اینکه این مطالعه در بریتانیا به عنوان یک کشور توسعه یافته انجام شده است تفاوتهای اعزام در کشورهای درحال توسعه و توسعه یافته تشریح میگردد و با توجه به این تفاوتها و نتایج طرح تحقیقاتی انجام شده، پیشنهاداتی برای اصلاح مدیریت سیستم اعزام دانشجو جهت توسعه ارتباط دانشگاه، دولت و صنعت در ایران ارائه میشود. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
2 - بهکارگیری وبکاوی در پیشبینی جهت قیمت سهام گروه محصولات شیمیایی در بورس اوراق بهادار
امیر دایی امیدمهدی عبادتی کیوان برناپیشبینی بازارها از جمله سهام به دلیل حجم بالای معاملات و نقدینگی برای محققان و سرمایهگذاران دارای جذابیت بوده است. توانایی پیشبینی جهت قیمت ما را قادر میسازد با کاهش ریسک و اجتناب از ضرر و زیان مالی، به بازده بالاتری دستیابیم. اخبار نقش مهمی در فرایند ارزیابی قیمت چکیده کاملپیشبینی بازارها از جمله سهام به دلیل حجم بالای معاملات و نقدینگی برای محققان و سرمایهگذاران دارای جذابیت بوده است. توانایی پیشبینی جهت قیمت ما را قادر میسازد با کاهش ریسک و اجتناب از ضرر و زیان مالی، به بازده بالاتری دستیابیم. اخبار نقش مهمی در فرایند ارزیابی قیمت فعلی سهام دارد. توسعه روشهای دادهکاوی، هوش محاسباتی و الگوریتمهای یادگیری ماشین سبب ایجاد مدلهای جدیدی در پیشبینی شدهاند. هدف از این پژوهش ذخیره سازی اخبار خبرگزارها و استفاده از روشهای متن کاوی و الگوریتم ماشین بردار پشیبان به منظور پیشبینی جهت قیمت روز آینده سهم است. بدین منظور خبرها منتشر شده در 17 خبرگزاری با استفاده از یک خزگشر موضوعی به زبان پیاچپی ذخیره و دستهبندی شده است. سپس با استفاده از روشهای متنکاوی و الگوریتم ماشین بردار پشتیبان و کرنلهای مختلف به پیشبینی جهت قیمت سهام گروه محصولات شیمیایی در بورس اوراق بهادار پرداخته میشود. دراین مطالعه از 300 هزار خبر در دستههای سیاسی و اقتصادی و قیمتهای سهام 25 شرکت منتخب در بازه زمانی آبان تا اسفند 97 در 122 روز معاملاتی استفاده شده است. نتایج نشان میدهد با مدل ماشین بردار پشتیبان با کرنل خطی میتوان به صورت میانگین 83 درصد جهت قیمتها را پیشبینی کرد. با استفاده از کرنلهای غیرخطی و معادله درجه 2 ماشین بردار پشتیبان صحت پیشبینی به صورت میانگین تا 85 درصد افزایش مییابد و سایر کرنلها نتایج ضعیفتری از خود نشان میدهند. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
3 - تحلیل متنی خبرهای بانک مرکزی در پیشبینی بلندمدت شاخص بورس اوراق بهادار تهران
میثم هاشمی مهران رضایی مرجان کائدیبازارهای مالی همواره تحت تاثیر انتشارات رسانههای خبری بودهاند. به همین دلیل تحلیل اسناد خبری به عنوان یک رهیافت برای پیشبینی بورس اوراق بهادار به کار رفته است. در تحقیقات پیشین در این زمینه، تحلیل اسناد متنی با استفاده از روشهای رایج در بازیابی اطلاعات انجام گرفته ا چکیده کاملبازارهای مالی همواره تحت تاثیر انتشارات رسانههای خبری بودهاند. به همین دلیل تحلیل اسناد خبری به عنوان یک رهیافت برای پیشبینی بورس اوراق بهادار به کار رفته است. در تحقیقات پیشین در این زمینه، تحلیل اسناد متنی با استفاده از روشهای رایج در بازیابی اطلاعات انجام گرفته است. مبنای آماری این روشهای رایج بر این است که کلماتی که در مجموعه اسناد کمتکرار هستند ولی در یک سند پرتکرار هستند، نسبت به کلمات پرتکرار مجموعه و سند، وزن بالاتری بگیرند. ولی مشکل این است که برخلاف آنچه در تحقیقات قبلی در نظر گرفته شده است، در اسناد خبری، کلمات پرتکرار نشاندهنده خبرهای مهم و تاثیرگذار هستند. در این تحقیق برای رفع این مشکل، یک روش جدید برای وزندهی کلمات اسناد خبری ارائه شده است. روش پیشنهادی روی دادههای شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران و اسناد خبری بانک مرکزی ایران در بازه زمانی 1384 تا 1399 ارزیابی شده است. نتایج حاکی از 64 درصد صعودی و 41 درصد نزولی دقت پیشبینی نوسانات شاخص کل و کاهش 10 درصد میانگین درصد خطای مطلق نسبت به بهترین روش رایج میباشد. همچنین نتایج نشان میدهد که اگرچه تغییرات در نسبت بین تعداد کلمات مثبت و منفی شواهد پیش گویانه ای ارائه نمیکند اما بین خبرهای منتشرشده از سوی بانک مرکزی و نوسانات شاخص کل بورس تهران ارتباط وجود دارد. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
4 - له طراحی مدل بهینه توسعه سرمایهگذاری ریسک پذیر دربورس اوراق بهادارتهران با استفاده از گراندیدتئوری وAHPفازی
اصغر نجفی احمداباد سیروس فخیمی آذر سیدعلی پایتختی اسکوئی ناصر فقهی فرهمندهدف این تحقیق طراحی مدل بهینه توسعه سرمایهگذاری ریسک پذیردربورس اوراق بهادارتهران با استفاده ازروش گراندیدتئوری AHP فازی بوده و روش تحقیق آمیخته کیفی و کمی بوده است. درمرحله اول با استفاده ازرویکردکیفی گراندیدتئوری الگوی پارادایمی پژوهش شامل شرایط علی، شرایط مداخلهگ چکیده کاملهدف این تحقیق طراحی مدل بهینه توسعه سرمایهگذاری ریسک پذیردربورس اوراق بهادارتهران با استفاده ازروش گراندیدتئوری AHP فازی بوده و روش تحقیق آمیخته کیفی و کمی بوده است. درمرحله اول با استفاده ازرویکردکیفی گراندیدتئوری الگوی پارادایمی پژوهش شامل شرایط علی، شرایط مداخلهگر شرایط زمینهای، راهبردها، پیامدها و مقوله محوری سرمایهگذاری ریسکپذیر استخراج شده و ابزار گردآوری دادهها در بخش کیفی مصاحبه وجامعه آماری بخش کیفی شامل خبرگان صندوقهای سرمایهگذاری بوده که به روش نمونهگیری نظری، 20 خبره برای انجام مصاحبه انتخاب شده است. درمرحله کمی هر یک از مقولههای استخراجی با استفاده از تحلیل عاملی تأییدی بررسی و تأیید شده و ابزارگردآوری دادهها دراین بخش پرسشنامه محقق ساخته بوده که بر اساس مفاهیم استخراجی از بخش کیفی طراحی شده بود. این پرسشنامه پس از تعیین روایی و پایایی در بین اعضای نمونه آماری توزیع شده و جامعه آماری بخش کمی شامل مدیران شرکتهای بورسی بوده است.حجم نمونه بر اساس توصیههای مدلهای تأییدی 210 نفر تعیین شده است. نتایج بخش کیفی نشان دهنده 67 مفهوم درقالب 15 مقوله فرعی و شش مقوله اصلی به منظور توسعه سرمایهگذاری ریسکپذیر بوده است. نتایج بخش کمی نیز نشان دادکه هریک از مقولههای اصلی و فرعی استخراجی از خبرگان تحقیق، قابل تعمیم به مدیران شرکتهای بورسی میباشد.درتحقیق حاضربه منظوردستیابی به اولویتبندی مقولههای اصلی مطالعه ازتکنیک AHP فازی وبه منظور محاسبه سازگاری ازروش گوگوس وبوچراستفاده گردید.ابتددرختهای تصمیم ترسیم شده،جداول مقایسات زوجی انجام شده و باروش اصلاح شده سمی و همکارانش(2009) وزن مؤلفهها بدست آورده شده است و بر اساس آنها اولویتبندی مقولهها صورت گرفته است. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
5 - مقايسه¬ي رويکردهاي سنتي تحليل پوششي داده ها و ارائه يک الگوريتم جديد به منظور انتخاب سبد سرمايه¬گذاري و کاربرد آن براي انتخاب سهام شرکت¬هاي فعال پذيرفته شده در سازمان بورس اوراق بهادار تهران
عمران محمدیانتخاب سبدسهام يکي از مهمترين حوزه هاي تصميم گيري سرمايه گذاري محسوب مي شود؛ سبدي از سهام که قادر باشد هم زمان بهترين نرخ بازده و ريسک سرمايه گذاري را در پي داشته باشد. البته از ديد سرمايه گذاران ممکن است عوامل مختلف ديگري بر تشکيل سبد سهام اثرگذار باشند که بايد بکارگرف چکیده کاملانتخاب سبدسهام يکي از مهمترين حوزه هاي تصميم گيري سرمايه گذاري محسوب مي شود؛ سبدي از سهام که قادر باشد هم زمان بهترين نرخ بازده و ريسک سرمايه گذاري را در پي داشته باشد. البته از ديد سرمايه گذاران ممکن است عوامل مختلف ديگري بر تشکيل سبد سهام اثرگذار باشند که بايد بکارگرفته شوند. اين تعدد عوامل ضرورت استفاده از ابزارهاي نوينِ تصميم گيري را نشان مي دهد. تحليل پوششي داده ها يکي از اين ابزارهاست که امروزه با گسترش علم پژوهش عملياتي داراي رويکردهاي متنوعي مي باشد. هـدف اصـلي از پـژوهش جاري، مقايسه ي رويکردهاي سنتي تحليل پوششي داده ها در انتخاب سبد سهام مي باشد که نتايج با يک الگوريتم پيشنهادي مقايسه شده است. در مدل هاي سنتي به طور متعارف نوع بازده به مقياس با يک فرض ساده کننده به صورت ثابت يا متغير در نظر گرفته مي شود. اين امر ممکن است نتايج را با خطاهاي مهمي همراه کند. در الگوريتم پيشنهادي ابتدا نوع رفتار بازده به مقياس با تحليل هاي لازمه تعيين شده و سپس مدل مناسب جهت تشخيص کارايي، مورد استفاده قرار مي گيرد. در اين مقاله از داده هـاي واقعـي متعلق به سازمان بورس اوراق بهادار تهران در قالب يک مطالعه موردي استفاده شده و نتايج آن تجزيه و تحليل شده اند. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
6 - تاثیر خصوصی¬سازی بر عملکرد بانک¬ها در سیستم بانکداری بدون ربا در چارچوب نگرش اقتصاد مقاومتی
مهدی قائمی اصل محمد نصر اصفهانی محمود پیرزادیپس از پیروزی انقلاب اسلامی تمامی بانکهای خصوصی در ایران بر اساس اصل ۴۴ قانون اساسی، دولتی اعلام شدند. و بدین ترتیب تاچندین سال بانک های خصوصی از ایران رخت بربسته و جای خود را به نظام بانکی یکپارچه دولتی دادند. اما رفته رفته تاسیس موسسههای مالی اعتباری از سال ۱۳۷۶ زمین چکیده کاملپس از پیروزی انقلاب اسلامی تمامی بانکهای خصوصی در ایران بر اساس اصل ۴۴ قانون اساسی، دولتی اعلام شدند. و بدین ترتیب تاچندین سال بانک های خصوصی از ایران رخت بربسته و جای خود را به نظام بانکی یکپارچه دولتی دادند. اما رفته رفته تاسیس موسسههای مالی اعتباری از سال ۱۳۷۶ زمینهساز تاسیس بانکهای خصوصی شد. نهایتا بانک مرکزی در اسفند ۱۳۷۷ موافقت خود را با تاسیس بانکهای خصوصی اعلام کرد. در فروردین ماه 1379 قانون اجازه تاسیس بانک های غیردولتی به تصویب رسید. همچنین واگذاری سهام بانک های دولتی به عنوان بخشی اساسی از برنامه های اصل 44 و اقتصاد مقاومتی، آغاز گردید. در این پژوهش با بررسی عملکرد بانک های خصوصی و بانک های خصوصی شده و دولتی در سال های 1385 تا 1394، میزان موفقیت یا شکست این تجربه مورد ارزیابی قرار گرفته است. همچنین با استفاده از روش دلفی و بررسی ترازنامه ها ی بانک ها، گزارش جامعی از وضعیت بانک ها بدست آمده و با مقایسه وضعیت بانک ها قبل و بعد از واگذاری به بخش خصوصی، تاثیر خصوصی سازی بر شاخص های بانکی مورد ارزیابی قرار گرفته است. که در ادامه این ارزیابی سعی شده است این تاثیرات در عملکرد بانک ها را بر برنامه های اقتصاد مقاومتی بررسی شود. نتایج ارزیابی ترازنامه ها و داده های بدست آمده از بانک ها نشان می دهد که واگذاری بانک ها به بخش خصوصی تاثیر مثبتی بر بازدهی و سودآوری بانک ها داشته است. همچنین بر اساس نتایج تحقیق، «ویژگی های ممتاز» بانک های خصوصی نسبت به بانک های دولتی عبارتند از کاهش هزینه های تمام شده پول، کاهش مطالبات معوق و بدهی های مشکوک الوصول بانکی، کاهش فاصله بین نرخ سود پرداختی به سپرده ها و سود دریافتی از تسهیلات داده شده، به روز شدن وایجاد یک ساختار اطلاعاتی مدرن بانکی و ارائه خدمات نوین، افزایش بهره وری نیروی انسانی و استفاده از نیروهای متخصص و تحصیل کرده، افزایش سودآوری، ایجاد فضای رقابتی و شفافیت اطلاعات، کاهش اتکا به بانک مرکزی در مواقع کسری و مدیریت ریسک. در ادامه با استفاده از تکنیک دلفی «ویژگی های ممتاز برتر» بانک های خصوصی نسبت به بانک های دولتی بدست آمده و با بکارگیری روش تحلیل شبکه ای فازی (FANP) وزن دهی شده اند که بر این اساس چهار معیار کاهش هزینه های تمام شده پول، کاهش مطالبات معوق و بدهی-ها، ایجاد فضای رقابتی و افزایش بهره وری نیروی انسانی، به ترتیب بیشترین اوزان را به خود اختصاص داده اند. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
7 - ارائه مدل ترکيبي خوشهبندي شرکتهاي عضو بورس بهادار تهران: رويکرد الگوريتمهاي فراابتکاري
زهرا صادقی آرانی علی محقرتصميمگيري براي سرمايهگذاري، همواره يکي از مهمترين مسائل سرمايهگذاران بوده است. سرمايهگذاران در بورس تلاش ميکنند تا از ميان طيف وسعي از شرکتهاي عضو و با توجه به شاخصهاي مالي متعدد سرمايهگذاري خود را انجام دهد تا ضمن دستيابي به بالاترين بازده، کمترين ريسک را نيز م چکیده کاملتصميمگيري براي سرمايهگذاري، همواره يکي از مهمترين مسائل سرمايهگذاران بوده است. سرمايهگذاران در بورس تلاش ميکنند تا از ميان طيف وسعي از شرکتهاي عضو و با توجه به شاخصهاي مالي متعدد سرمايهگذاري خود را انجام دهد تا ضمن دستيابي به بالاترين بازده، کمترين ريسک را نيز متحمل شود. بر اين اساس امروزه، روشهاي متعددي براي تحليل دادههاي اين شرکتها وجود دارد. يکي از روشهايي که از ميان انبوه دادهها، به دستهبندي اين شرکتها ميپردازد روش خوشهبندي است. بر اين اساس، پژوهش حاضر با هدف شناسايي و تفکيک شرکتهاي موفق از ناموفق بازار بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از روش خوشهبندي K-means و حل اين مسأله با کمک الگوريتمهاي فرا ابتکاري انجام گرفته است. نتايج اين تحقيق حاکي از آن است که حل اين مسأله به روش فراابتکاري در مقايسه با روشهاي معمول، کاراتر بوده و به بهينهي سراسري منجر شده است. همچنين اين نتايج با نتايج حاصل از تفکيک شرکتهاي عضو بورس بهادار تهران با روش تعيين ورشکستگي آلتمن مقايسه شده و توسط اين روش نيز تأييد شده است. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
8 - بررسی متغیرهای منتخب کلان اقتصادی از منظر مخاطرات اخلاقی و محدودیت های مالی بر بازده و ساختار سرمایه در شرکت های بورسی
معصومه ابراهیمی حسین پناهیان حسن قدرتی محسن رسولیانهدف از این مقاله بررسی متغیرهای منتخب کلان اقتصادی از منظر مخاطرات اخلاقی و محدودیت های مالی بر بازده و ساختار سرمایه در شرکت های بورسی میباشد. پژوهش حاضر علاوه بر متغیرهای اثر گذار کلان اقتصادی، درصدد بررسي و تبيين مخاطرات اخلاقي و انتخاب نامناسب در بازار سرمايه و ن چکیده کاملهدف از این مقاله بررسی متغیرهای منتخب کلان اقتصادی از منظر مخاطرات اخلاقی و محدودیت های مالی بر بازده و ساختار سرمایه در شرکت های بورسی میباشد. پژوهش حاضر علاوه بر متغیرهای اثر گذار کلان اقتصادی، درصدد بررسي و تبيين مخاطرات اخلاقي و انتخاب نامناسب در بازار سرمايه و نقش اخلاق در کاهش آن بوده است. این تحقیق از نوع کیفی/کمی است. تعدادی از خبرگان بورسی به عنوان نمونه ی پاسخ دهنده به سؤالات مصاحبه انتخاب شده اند و از جمله مسائلی که جهت این تحقیق و سؤالات مصاحبه را تعیین می کند ادبیات مربوط به متغيرهاي منتخب كلان اقتصادي، محدوديت مالي و اثر آن بازده و ساختار سرمايه و فعالان شركتهاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران می باشد. برای تجزیه و تحلیل نظرات خبرگان، ابتدا از روش گراندد تئوری جهت شناسایی شاخص ها، از روش دلفی فازی و معادلات ساختاری برای ارزیابی متغيرهاي منتخب كلان اقتصادي ،محدوديت مالي و اثر آن بازده و ساختار سرمايه و فعالان شركتهاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران و از روش دیمتل فازی برای اولویت بندی شاخص ها و پایش عوامل استفاده شد و معادلات ساختاری برای بررسی روابط بین متغیرها استفاده گردید. همچنین در پژوهش قصد داریم نشان دهیم که پيروي از اصول اخلاقي و تدوين دستورالعمل هاي اخلاقي و فرهنگ سازي براي حاکميت ارزش هاي اخلاقي مي تواند تا حد زيادي در کاهش مخاطرات بازارهای مالی و ايجاد شفافيت موثر باشد و هزينه نظارت را کاهش دهد و اجراي قوانين را نيز تضمين کند. یافته ها نشان داد ﻣﺤﺪودﯾﺖ ﻣﺎﻟﯽ ﺑﺮ ﺷﺪت اﺛﺮﮔﺬاري ﺷﮑﺎف ﺗﻮﻟﯿﺪ اﻗﺘﺼﺎدي ﺑﺮ ﺳﺎﺧﺘﺎر ﺳﺮﻣﺎﯾﻪ، ﺑﺎزده ﺳﻬﺎم ، اﻧﺪازه ﺷﺮﮐﺖ و مخاطرات اخلاقی ﺑﺮ ﺑﺎزده ﺳﻬﺎم ﺗﺎﺛﯿﺮ دارند. پرونده مقاله -
دسترسی آزاد مقاله
9 - طراحی مدل توسعه سرمایه¬گذاری ریسک پذیر در بورس اوراق بهادار تهران با استفاده ازروش گراندیدتئوری وAHP فازی
ناصر فقهی فرهمندهدف این پژوهش طراحی مدل بهینه توسعه سرمایه گذاری ریسک پذیر دربورس اوراق بهادارتهران با استفاده از روش گراندیدتئوری و AHP فازی بوده است. روش پژوهش آمیخته کیفی و کمی بوده است. در مرحله اول با استفاده از رویکرد کیفی گراندیدتئوری الگوی پارادایمی پژوهش شامل شرایط علی، شرایط چکیده کاملهدف این پژوهش طراحی مدل بهینه توسعه سرمایه گذاری ریسک پذیر دربورس اوراق بهادارتهران با استفاده از روش گراندیدتئوری و AHP فازی بوده است. روش پژوهش آمیخته کیفی و کمی بوده است. در مرحله اول با استفاده از رویکرد کیفی گراندیدتئوری الگوی پارادایمی پژوهش شامل شرایط علی، شرایط مداخله گر، شرایط زمینه ای، راهبردها، پیامدها و مقوله محوری سرمایه گذاری ریسک پذیر استخراج شده است. ابزار گردآوری داده ها در بخش کیفی مصاحبه بوده است. جامعه آماری بخش کیفی شامل خبرگان صندوق های سرمایه گذاری بوده که به روش نمونه گیری نظری، 20 خبره برای انجام مصاحبه انتخاب شده است. در مرحله کمی هر یک از مقوله های استخراجی با استفاده از تحلیل عاملی تأییدی بررسی و تأیید شده است. ابزار گردآوری داده ها در این بخش پرسشنامه محقق ساخته بوده که بر اساس مفاهیم استخراجی از بخش کیفی طراحی شده بود. این پرسشنامه پس از تعیین روایی و پایایی در بین اعضای نمونه آماری توزیع شده است. جامعه آماری بخش کمی شامل مدیران شرکت های بورسی بوده است. حجم نمونه این بخش بر اساس توصیه های مدل های تأییدی 210 نفر تعیین شده است. درتحقیق حاضر به منظور دستیابی به اولویت بندی مقوله های اصلی مطالعه از تکنیک AHP فازی وبه منظور محاسبه سازگاری از روش گوگوس و بوچراستفاده گردید.ابتددرخت-های تصمیم ترسیم شده، جداول مقایسات زوجی انجام شده و باروش اصلاح شده سمی و همکارانش(2009) وزن مؤلفهها بدست آورده شده است و بر اساس آن ها اولویتبندی مقوله ها صورت گرفته است. نتایج بخش کیفی نشان دهنده 67 مفهوم در قالب 15 مقوله فرعی و شش مقوله اصلی به منظور توسعه سرمایه گذاری ریسک پذیر بوده است. نتایج بخش کمی نیز نشان داد که هر یک از مقوله های اصلی و فرعی استخراجی از خبرگان تحقیق، قابل تعمیم به مدیران شرکت های بورسی می باشد. پرونده مقاله